Купить акции Татнефть (TATN)

Содержание

Акции Татнефть: график онлайн, динамика, доходность, дивиденды, аналитика, как купить физическому лицу

ПАО «Татнефть» — пятая по величине компания страны, занимающаяся нефтедобычей. Однако капитализация акционерного общества растет быстрее любого нефтяного концерна аналогичной отрасли. В 1998 году Татнефть одной из первой из всех российских эмитентов прошла процедуру листинга на РТС, а в 1999 – на ММВБ. Бумаги компании – фавориты среди активов нефтегазового сектора.

Краткое содержание статьи

  • 1 Цена на сегодня: интерактивный график онлайн в режиме реального времени
  • 2 Оценка инвестиционной привлекательности ценных бумаг Татнефть
  • 3 О главных акционерах
  • 4 Историческая динамика цен
  • 5 Выплата дивидендов
    • 5.1 Дивидендная политика
    • 5.2 Дивидендная доходность
    • 5.3 Даты отсечек

    Цена на сегодня: интерактивный график онлайн в режиме реального времени

    Татнефть вышла на рынок в 2001 году. Стоимость одной бумаги на графике составляла чуть больше 14 рублей. Сегодня цена акции составляет 777 рублей. С 2012 года стоимость ЦБ выросла почти на 500% (по состоянию на январь 2012 года – 150 рублей). Активный рост цена показала в 2018 году, после включения в холдинг ПАО «Банк ЗЕНИТ».

    Ниже приведены актуальные цены в виде онлайн-графика котировок на обыкновенные акции TATN на Московской фондовой бирже.

    Ниже приведен график с текущими цена в режиме онлайн на Мосбирже на привилегированные акции TATNP .

    Оценка инвестиционной привлекательности ценных бумаг Татнефть

    ПАО «Татнефть» — один из лидеров нефтеперерабатывающей промышленности России, история которой начинается еще в период Великой Отечественной войны с открытия нефтяного месторождения рядом с небольшим селом в Татарстане. Разграничение добычи и рынка между республикой и Российской Федерацией оформлено отдельными соглашениями, что дает компании автономию в развитии.

    Татнефть – вертикально интегрированный холдинг, деятельность которого охватывает не только добычу сырой нефти, но и реализацию нефтепродуктов, производство каучуковых изделий, теплоэнергетику, научно-техническое сопровождение, финансовый сектор (представлен ПАО «Банк ЗЕНИТ»). Филиалы компании открыты в Ливии, Узбекистане, Туркменистане и Украине.

    О главных акционерах

    Основным акционером Татнефть является Республика Татарстан через государственные компании (34%). Председателем Совета директоров является президент республики Татарстан.

    Общее количество владельцев – более 40 000 лиц, среди которых крупнейшими являются:

    • АО «Связьинвестнефтехим» (государственная инвестиционная компания,ценные бумаги были переданы Правительством Республики в качестве вклада в уставный капитал) — более 27%;
    • The Bank of New York Mellon – около 23%;

    Историческая динамика цен

    Темпы роста стоимости обыкновенных акций представлены на графике (2020-2019 гг.)

    А ниже приведен график котировок за последние 10 лет по привилегированным ценным бумагам:


    Выплата дивидендов

    Как видно из таблицы, стоимость ЦБ в долгосрочной перспективе непрерывно росла, несмотря на кризис и снижение стоимости нефти на общемировом рынке. По мнению аналитиков, отношение стоимости ЦБ к прибыли в размере 8,6 (по итогам 2017 года) говорит о недооцененности стоимости акций.

    Татнефть разрабатывает более 10 месторождений, самыми крупными из которых являются 7. Объем разведанной добычи покрывает объемы продаж на горизонте в 30 лет. Это один из лучших показателей нефтяной промышленности страны.

    Управление инвестициями, которое входит в структуру, реализует стратегию развития. В соответствии с ней планируется:

    • Внедрение передовых технологий и собственных прогрессивных разработок для увеличения нефтедобычи;
    • Расширение сети АЗС, выход на новые зарубежные рынки;
    • Снижение коммерческих расходов, расходов на переработку нефтепродуктов и обслуживание кредитов и займов.

    Дивидендная политика

    Дивидендная политика формируется на основании Устава, согласно которому размер дивидендов определяется Советом директоров на основании отчетности. Обновленная дивидендная политика была утверждена в 2017 году. Совокупный размер дивидендов составляет не менее 50% от чистой прибыли за соответствующий расчетный период. Эмитент планирует направлять на выплаты акционерам весь свободный денежный поток.

    Дивидендная доходность

    В результате снижения издержек, учитывая рост нефтедобычи, существенно увеличится прибыль компании и свободный денежный поток (FCF). Соответственно, можно прогнозировать рост дивидендных выплат.

    Как видно из таблицы, компании удалось сохранить выплаты дивидендам даже в период существенного снижения цен на нефть и в условиях мирового кризиса и санкций отношении России.

    Выплаты дивидендов по АО
    Год Дивиденд, руб. Дивидендная доходность
    2010 5,02 3,40%
    2011 7,08 4,40%
    2012 8,6 3,90%
    2013 8,23 4%
    2014 10,58 5,10%
    2015 10,96 3,50%
    2016 22,81 5,30%
    2017 39,94 8,30%
    2018 84,91 11,20%
    2019 96,85 12,70%
    Выплаты дивидендов по префам
    Год Дивиденд., руб Дивидендная доходность
    2013 8,23 6,80%
    2014 10,58 7,90%
    2015 10,96 5,50%
    2016 22,81 9,70%
    2017 39,94 10,90%
    2018 84,91 11,80%
    2019 96,85 13,50%

    Даты отсечек

    С 2004 года Татнефть выплачивала годовые дивиденды. При этом размер выплаты определялась на заседании совета директоров, рассчитывалась в процентном отношении к стоимости бумаги (в 2016 году, например, сумма составила 22818% от номинала). В среднем общий объем прибыли, направляемой на выплату дивидендов, составлял около 30% прибыли.

    В соответствии с новой дивидендной политикой выплаты возможны ежеквартально и составят не менее 50% прибыли. Изменения связаны с избавлением компании от долгов и увеличением свободного денежного потока. Также в качестве одной из причин озвучивается успешная реализация стратегии развития. В 2019 году выплаты производились каждый квартал (в январе, июле, сентябре и декабре), в предыдущие 2 года дивиденды выплачивались дважды в год.

    Даты отсечек по ОА

    Даты отсечек по префам

    Аналитика: плюсы и минусы инвестирования

    Как и в любой компании нефтегазового сектора, торгующей на международном рынке, на стоимость бумаг и капитализацию влияет не только внутренняя политика и состояние российского спроса, но и макроэкономические факторы.

    Основные минусы инвестирования в Татнефть:

    • Зависимость от спроса на углеводороды;
    • Зависимость от курса рубля и санкционного давления;
    • Возможность снижения свободного денежного потока в связи со строительством нового НПЗ;
    • Соглашение об ограничении добычи и давление со стороны ОПЕК;
    • Дороговизна ценных бумаг.
    • Дивидендная политика, защищающая интересы инвесторов;
    • Рост маржинальности производства в связи с внедрением прогрессивных технологий;
    • Снижение уровня кредитной нагрузки компании;
    • Разработка дополнительных скважин, которые могут увеличить объем добычи на 50%;
    • Господдержка.

    О том, как самостоятельно провести фундаментальный анализ читайте здесь.

    Где публикуется финотчетность?

    «Татнефть» — публичная компания, которая раскрывает финансовую информацию на своем официальном сайте www.tatneft.ru в разделе «Акционерам и инвесторам» > «Раскрытие информации» > «Консолидированная финансовая отчетность по МСФО» и «Отчетность по РСБУ».Также просмотреть финансовые показатели можно на сайте раскрытия корпоративной информации: https://disclosure.skrin.ru/disclosure/1644003838.

    В перечень раскрываемой информации входит:

    • Годовые отчеты для инвесторов и акционеров;
    • Финансовая отчетность (РСБУ и МСФО);
    • Структура управления;
    • Дивидендная политика;
    • Презентации для инвесторов;
    • Списки аффилированных лиц;
    • Структура бизнеса и управления.

    Основные финансовые показатели и мультипликаторы

    Продажа нефтепродуктов обладает меньшей маржинальностью по сравнению с разработкой и добычей нефти. Поэтому в структуре выручки компании более 85% занимает реализация сырой нефти и разработка месторождений, несмотря на то, что объемы продаж нефтепродуктов значительно выше. Более 60% всех продаж приходится на внешний рынок, преимущественно страны центральной Европы. Поэтому финансовый результат эмитента больше зависит от динамики цен на нефть, чем от цен на рынке нефтепродуктов.

    Основные показатели деятельности компании:

    2015 2016 2017 2018 3 кв.2019
    Объем добычи 27,2 28,7 28,9 29,5 22,4
    Выручка, млрд.руб 552,7 580,1 681,2 910,5 926,8
    EBITDA, млрд.руб 155,6 171,3 185,3 294,0 304,4
    Чистая прибыль, млрд.руб 98,9 107,4 123,1 212,0 210,9
    Свободный денежный поток, млрд.руб 47,6 45,7 105,3 147,8

    Мультипликаторы

    • рентабельность EBITDA 32,8%
    • P/E 8,36
    • P/S 1,90
    • P/BV 2,25
    • EV/EBITDA 5,65
    • долг/TBITDA — 0,15

    Анализ данных показывает существенный рост денежного потока на горизонте 5 лет, что может стать дополнительным плюсом для инвесторов, которые стремятся к получению существенного дивидендного дохода при пассивной стратегии инвестирования.

    Перспективы

    Стратегия Татнефти на период до 2025 года предусматривает рост добычи в среднем в год на 2,2%, а также выход на новые рынки. По прогнозу Минэкономразвития цена нефти марки Urals в период с 2020 по 2024 год будет снижаться со значений в 59 долларов до 53. Курс рубля ожидается в районе 65-66 рублей за доллар. В итоге, стоимость акций и прибыльность компании покажут умеренные темпы роста. Прогноз некоторых оптимистичных аналитиков на 2020 год – потенциальный рост стоимости активов до 14-15 долларов. Рекомендация аналитиков держать бумагу изменена на рекомендацию «покупать». Ответ на вопрос, стоит ли покупать акции, зависит также от стратегии торговли конкретного инвестора.

    Обыкновенные или привилегированные: в чем разница

    Компания эмитировала 2 178 690,7 тыс. обыкновенных и 147 508,5 тыс. привилегированных акций (2,179 млн. суммарно). Номинал каждой ценной бумаги – 1 рубль. Владельцы префов могут рассчитывать на дивиденды в размере 100% от номинала (фиксированная выплата, которая может быть изменена на общем собрании акционеров). В начале торгов дивиденд по привилегированным и обыкновенным различались на десятки процентов. Однако в последние годы дивидендная доходность практически сравнялась, что делает покупку префа менее выгодной.

    Обыкновенные акции

    • Тикер – TATN
    • ISIN RU0009033591
    • Полное наименование ПАО «Татнефть» ао
    • Краткое наименование Татнфт 3ао
    • Регистрационный номер 1-03-00161-А
    • Количество: 2179 млн.
    • Учитывается при расчете индексов: МосБиржи, Нефти и газа, Широкого рынка.

    Префы (привилегированные)

    • Код ценной бумаги — TATNP
    • Полное наименование ПАО «Татнефть» ап 3 вып.
    • Краткое наименование Татнфт 3ап
    • ISIN код RU0006944147
    • Номинальная стоимость — 1 руб.
    • Объем выпуска 147 508 500

    Как купить физическому лицу?

    Покупка акций на фондовом рынке физическим лицам доступна только через профессиональных участников рынка (брокерские компании). Для торговли потребуется открыть брокерский счет или ИИС. Для открытия счета нужно обратиться в компанию-брокер (ВТБ Капитал, Тинькофф, БКС, Открытие Брокер и др.), заполнить анкету, предоставить данные паспорта и ИНН. Открытый счет нужно пополнить. Сумма внесения зависит от того, сколько и каких ценных бумаг планируется купить. В случае с Татнефтью минимальная покупка – 1 лот, то есть 1 акция.

    Многие крупные брокеры имеют собственное приложение, позволяющее отслеживать котировки бумаги на бирже в режиме онлайн и осуществлять операции без подачи распоряжения сотруднику брокера. Также приложение может давать рекомендации по проводимым операциям на основании теханализа.

    Процесс покупки ЦБ через приложение «Сбербанк Инвестор»

    1. Заключите договор со Сбербанком на брокерское обслуживание и получите код договора и пароль для доступа к торговому терминалу.
    2. Скачайте на мобильное устройство приложение «Сбербанк Инвестор» и авторизeйтесь в нем с помощью логина и пароля.
    3. Перейдите на вкладку «Рынок».
    4. В каталоге ценных бумаг разыщите строку «Татнефть» (TATN).
    5. Ознакомьтесь с текущими котировками и рассчитайте необходимую сумму для инвестиций, после этого нажмите на кнопку «Купить».
    6. Введите одноразовый СМС-пароль.
    7. В заявке брокеру укажите цену сделки (цену можно указать по рынку или по своему усмотрению) и количество лотов. После исполнения торгового поручения, вы увидите ценные бумаги в инвестпортфеле, а также на вкладке «Сделки».
    • Ценные бумаги Аэрофлота
    • Обзор инвестиционной привлекательности Русгидро
    • ЛУКОЙЛ
    • Яндекс: оценка инвестиционной привлекательности
    • Мой Бизнес РФ — обзор портала, регистрация и вход, личный кабинет, услуги в региональных центрах

    Купить акции Татнефть (TATN)

    Рыночная капитализация Текущая стоимость всех акций компании, которые находятся в публичном обращении на бирже

    Дневной объём торгов Среднее количество акций за день, по которым совершались сделки

    Акций в обращении Общее количество акций, которые доступны для открытой торговли на бирже

    EPS Чистая прибыль компании, приходящаяся на её каждую обыкновенную акцию. Измеряется, как отношение прибыли на количество акций. Чем больше EPS, тем более ценной становится бумага

    Beta Показывает, насколько волатильны акции по сравнению с фондовым рынком в целом. Если beta больше 1, то динамика акций агрессивнее, чем рынок. Если меньше 1, то динамика спокойнее общих рыночных настроений

    Волатильность за месяц Уровень изменчивости цены акции. Если стоимость показывает колебания более чем на 10% от средней цены, то волатильность будет считаться высокой. Отклонение на 1–2% – низкая волатильность

    Описание эмитента

    Татнефть – российская нефтяная компания. Разведывает, добывает, перерабатывает и продаёт нефть и газ. Годовой объём добычи нефти составляет 29,8 млн тонн, газа – 1 009,6 млн м³. Производит бензин, сжиженный топливный газ, моторные масла, смазочные материалы, дизель, топливо для реактивных двигателей.

    Добывает сырьё в Татарстане, Калмыкии, Ненецком автономном округе, Ульяновской, Оренбургской и Самарской областях. Крупнейшие месторождения – Ромашкинское, Ново-Елховское, Бавлинское. В структуру Татнефти входит 15 нефтегазодобывающих компаний, 12 нефтехимических производств, 3 теплоэлектроэнергетических предприятия. Количество сотрудников – около 60 тысяч человек.

    Также владеет энергосбытовыми предприятиями, комплексом по производству шин, сетью АЗС с 723 станциями в РФ, 91 — на Украине, 18 — в Беларуси, 2 — в Узбекистане. Производит нефтегазовое и бурильное оборудование. Ежегодно на экспорт уходит около 50% реализованной сырой нефти, 43% переработанных нефтепродуктов и 32% шинной продукции. География поставок охватывает 43 страны.

    Сколько можно зарабатывать на этой ценной бумаге

    Ваш капитал 30 000
    200000 400000 600000 800000
    Инвестиционный срок
    Вложили в Татнефть и получили прибыль 217200 ₽
    Хранили дома и потеряли из-за инфляции — 22 500 ₽

    Как купить акции физическому лицу

    Для этого нужно выполнить несколько основных шагов, которые позволят начать вкладывать деньги на фондовом рынке.

    Российские ценные бумаги продаются на Московской бирже – площадке, где инвесторы совершают сделки друг с другом. Она устанавливает расписание торговой сессии и контролирует её ход. Но приобрести акции напрямую на МосБирже частному лицу нельзя. Продажа доступна только через посредника, которым является брокер.

    Брокер – компания со специальной лицензией. Он будет исполнять все ваши команды на бирже, консультировать и помогать с выбором бумаг. При этом за каждую операцию удержит свою комиссию от общей суммы сделки.

    Чтобы инвестировать в Татнефть, нажмите на кнопку «Купить» и заполните заявку на открытие брокерского счёта. Он нужен для учёта транзакций. Счёт бесплатно оформят в «Тинькофф Инвестиции» – крупнейшем брокере России по количеству клиентов. Комиссия за покупку или продажу активов составит от 0,025%. Например, если покупка обошлась в 10 000 рублей, то 2,5 рубля брокер спишет в качестве комиссии.

    Когда счёт будет готов, пополните его банковской картой и завершите операцию онлайн в личном кабинете. Там же можно отслеживать состояние вашего пакета акций, осуществить продажу и вывести деньги.

    Основные финансовые показатели

    Результаты деятельности и динамика показателей по годам согласно финансовой отчётности МСФО. Отображены последние данные за пять лет.

    Выручка

    Самый высокий уровень был достигнут в 2021 – 1 281.800 млрд ₽. Это на 57.49% больше, чем годом ранее.

    Чистая прибыль

    Наибольшая прибыль была заработана в 2018 – 211.800 млрд ₽. Это на 72.06 % больше, чем в 2017. За 2021 показатель составил 198.400 млрд ₽.

    Активы

    Стоимость совокупных активов в 2021 – 1 500.000‬ млрд ₽. Это на 18.90% больше, чем за прошлый аналогичный период.

    Долги

    Пиковый показатель долга был в 2017 – 80.450 млрд ₽. За 2021 показатель составил 72.910 млрд ₽.

    Дивиденды Татнефть

    Выплачено дивидендов Сумма средств, которые компания направила на выплату дивидендов

    Прогнозная дивидендная доходность Примерное значение дивидендной доходности по будущим выплатам

    Количество акций для выплаты Минимальное число акций, которые необходимо купить, чтобы получить выплату

    Средняя периодичность выплат в год Среднее число разовых выплат, которые инвесторы получают в год

    Чтобы получить дивидендную выплату, нужно стать владельцем акций не позже чем за 2 дня до закрытия реестра – это дата, когда фиксируется список инвесторов, получающих выплату в текущем году. Её ещё называют датой отсечки. После неё дивиденды автоматически приходят на брокерский счёт в течение 25 рабочих дней за вычетом налога НДФЛ 13%.

    Дивидендная история по годам

    Дата закрытия реестра Выплата на одну акцию Дивидендная доходность
    06.01.2023 6,86 ₽ 1,96%
    07.10.2022 32,71 ₽ 8,87%
    06.07.2022 16,14 ₽ 3,76%
    05.01.2022 9,98 ₽ 1,97%
    08.10.2021 16,52 ₽ 2,87%
    07.07.2021 12,3 ₽ 2,29%
    08.10.2020 9,94 ₽ 2,13%
    26.12.2019 24,36 ₽ 3,09%
    25.09.2019 40,11 ₽ 5,42%
    03.07.2019 32,38 ₽ 4,15%
    07.01.2019 22,26 ₽ 3,02%
    10.10.2018 30,27 ₽ 3,67%
    04.07.2018 12,16 ₽ 1,78%
    20.12.2017 27,78 ₽ 5,82%
    08.05.2009 4,42 ₽ 3,70%
    08.05.2008 5,65 ₽ 3,34%
    11.05.2006 1 ₽ 0,63%
    29.09.2004 0,67 ₽ 1,45%

    Мультипликаторы

    P/E Отношение капитализации к чистой прибыли. Число показывает количество лет, за которые вложения в компанию полностью окупятся. Показатель сравнивается со среднем показателем отрасли. Если он ниже среднего, то это может говорить о недооценке компании. Если выше, о переоценке

    P/S Отношение капитализации к выручке. Число показывает сколько инвестор платит за 1 рубль или доллар выручки компании

    P/BV Отношение капитализации к собственному капиталу компании. Если показатель меньше 1, значит на 1 рубль капитализации приходится более 1 рубля реальной стоимости компании. То есть, в случае банкротства, компания сможет покрыть свои обязательства. Показатель больше 1 говорит о том, что у компании больше долгов, чем активов

    P/FCF Отношение капитализации к свободному денежному потоку. Низкий показатель, в пределах одной отрасли, может говорить о недооцененности компании, высокий — о переоцененности. Отрицательный – негативный фактор для компании

    EBITDA Размер прибыли до вычета процентов по кредитам, налоговых отчислений, амортизации. Показывает финансовый результат операционной деятельности – основной работы компании. Хорошо подходит для сравнения бизнеса компаний из одной сферы

    EV/EBITDA Отношение стоимости компании к EBITDA. Также называют «справедливый P/E». Отличается тем, что вместо капитализации, используют реальную стоимость компании (капитализация + чистый долг), а вместо чистой прибыли, значение EBITDA. Его смысл аналогичен P/E

    ROE Отношение чистой прибыли к собственному капиталу. Показывает эффективность использования акционерного капитала компанией. Отражает сколько чистой прибыли приносит компания на вложенный капитал. Показатель можно расценивать, как ставку, под которую в компанию акционеры сделали вложения. Например, при ROE = 20 — на каждый вложенный рубль или доллар компания генерирует 20 копеек или центов чистой прибыли. Низкий ROE указывает на то, что компания неэффективно использует инвестиционные средства

    ROA Отношение чистой прибыли к активам. Отражает эффективность использования активов компании для получения прибыли. В отличие от ROE, учитывает не только акционерный капитал, но и долги компании. Чем выше ROA, тем лучше. Это говорит о том, что компания эффективно использует свои ресурсы

    ROS Рентабельность продаж. Показывает процент содержания прибыли (до налогов и процентов) в выручке компании. Чем выше коэффициент, тем эффективнее компания. Проще говоря ROS показывает, какую прибыль получает бизнес с каждого рубля выручки

    Debt/Equity Отношение обязательств к собственному капиталу. Оптимальным считают значение 1, когда долги и капитал находятся в балансе. Допустимым считается значение до 2. При большом показателе Debt/Equity компания теряет финансовую независимость. Таким организациям сложнее брать новые кредиты на развитие бизнеса

    Источник https://misterrich.ru/akcii-tatneft-cena-na-segodnya-dinamika-dohodnost-dividendy-analitika-kak-kupit-fizicheskomu-licu/

    Источник https://invlab.ru/akcii/rossiyskie/tatn/

    Читать статью  Какие российские акции могут защитить портфель: топ-8 бумаг на 2023 год

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *